यूरोप में क्रिप्टो प्लेटफ़ॉर्म अब MiCA के अंतर्गत काम करते हैं, और कई अन्य क्षेत्राधिकार प्लेटफ़ॉर्म से यह जाँचने की अपेक्षा करते हैं कि खुदरा ग्राहक निवेश करने से पहले क्या जानते हैं। यह गाइड मुख्य पाठों का लिंक सहित सारांश देती है।
क्रिप्टो-एसेट्स के बाज़ारों पर विनियमन (EU) 2023/1114 (MiCA) 30 दिसंबर 2024 से पूर्ण रूप से लागू है। राष्ट्रीय कानून के अंतर्गत पहले से सक्रिय प्रदाताओं के लिए संक्रमण अवधि अधिकतम 1 जुलाई 2026 को समाप्त हो गई।
अनुच्छेद 81 उन क्रिप्टो-एसेट सेवा प्रदाताओं से, जो क्रिप्टो-एसेट्स पर सलाह देते हैं या क्रिप्टो-एसेट्स का पोर्टफोलियो प्रबंधन करते हैं, अनुकूलता (suitability) का आकलन करने की अपेक्षा करता है, जिसमें क्रिप्टो-एसेट्स में निवेश के बारे में ग्राहक का ज्ञान और अनुभव, उद्देश्य, वित्तीय स्थिति और हानि वहन करने की क्षमता शामिल है।
अन्य सेवाओं, जैसे एक्सचेंज या ऑर्डर निष्पादन, के लिए MiCA, MiFID II जैसा उपयुक्तता परीक्षण निर्धारित नहीं करता। फिर भी कई प्लेटफ़ॉर्म अपने जोखिम नियंत्रण और ग्राहक संचार के हिस्से के रूप में ऑनबोर्डिंग में ज्ञान जाँच का उपयोग करते हैं। यदि कोई क्रिप्टो-एसेट वित्तीय उपकरण के रूप में योग्य है, तो उसके स्थान पर अनुच्छेद 25 सहित MiFID II लागू होता है।
8 अक्टूबर 2023 से, FCA नीति वक्तव्य PS23/6 के अंतर्गत, योग्य क्रिप्टो-एसेट्स के लिए प्रत्यक्ष प्रस्ताव वाले वित्तीय प्रचार करने वाली फर्मों को, अन्य बातों के साथ:
वर्चुअल एसेट ट्रेडिंग प्लेटफ़ॉर्म ऑपरेटरों के लिए SFC के दिशानिर्देश लाइसेंस प्राप्त प्लेटफ़ॉर्म से अपेक्षा करते हैं कि वे सेवाएँ देने से पहले वर्चुअल एसेट्स के बारे में खुदरा ग्राहक के ज्ञान का आकलन करें, और जहाँ ग्राहक में वह ज्ञान न हो वहाँ प्रशिक्षण प्रदान करें।
Unicorn Academy for Business ज्ञान के मूल्यांकन का एक उपकरण है, जिसका उपयोग आप अपनी प्रक्रियाओं के भीतर करते हैं। यह तय नहीं करता कि कोई उत्पाद ग्राहक के लिए उपयुक्त है या नहीं, और अपने आप में MiFID II, MiCA या किसी अन्य नियम के अनुपालन को सुनिश्चित नहीं करता। आप परिणामों का उपयोग कैसे करते हैं, और उपयुक्तता (appropriateness) या अनुकूलता (suitability) का मूल्यांकन, आपकी ज़िम्मेदारी बने रहते हैं।
MiCA सलाह और पोर्टफोलियो प्रबंधन के लिए अनुकूलता आकलन अनिवार्य करता है। अन्य सेवाओं के लिए यह कोई परीक्षण निर्धारित नहीं करता; फिर भी राष्ट्रीय नियम और आपकी अपनी जोखिम नीति इसकी अपेक्षा कर सकते हैं। अपने नियामक और सलाहकारों से पुष्टि करें।
हाँ। आपका नाम, लोगो और रंग हर पृष्ठ पर, 16 भाषाओं में दिखाई देते हैं, और परीक्षण आपके ऐप के भीतर चल सकता है।
नहीं। यह आपकी अपनी प्रक्रियाओं में उपयोग किया जाने वाला उपकरण है; अनुपालन आपकी ज़िम्मेदारी बना रहता है।
यह पृष्ठ सामान्य जानकारी है, कानूनी सलाह नहीं। नियम बदलते रहते हैं और देश, लाइसेंस तथा ग्राहक के प्रकार के अनुसार अलग-अलग लागू होते हैं: वर्तमान आधिकारिक पाठ और अपने नियामक का मार्गदर्शन देखें।